从7款到78款：个人养老金保险产品快速扩容-社百网(社保100)

个人养老金保险产品日前数次扩容。中国银保信网站最近更新的信息显示，截至目前，个人养老金保险产品已由最初6家公司的7款产品增加至22家公司的78款产品。扩容后，个人养老金保险产品种类包括专属商业养老保险、两全保险、年金保险和税延养老保险产品。

税延养老保险被纳入名单

在将两全保险和年金保险产品纳入个人养老金保险产品名单的基础上，9月份以来，共有26款税延养老保险产品被纳入个人养老金保险产品名单。

税延养老保险是一种个人投保可享受一定税收优惠政策的商业养老保险，保费可在税前列支，并在养老金积累阶段免税，领取时再缴税。

早在2018年，财政部等部门联合印发《关于开展个人税收递延型商业养老保险试点的通知》，在上海、福建和苏州工业园区开始试点。根据最新统计数据，试点五年来，共有23家保险公司参与试点，累计实现保费收入6亿元左右，参保人数逾5万人。

总体上看，税延养老险的规模并没有铺开。业内人士普遍认为，试点地区少、税优力度小、办理手续复杂等因素是制约其发展的重要原因。

去年11月，财政部、税务总局发布的《关于个人养老金有关个人所得税政策的公告》，敲定了个人养老金的税优政策，推动了个人养老金正式落地。截至目前，我国个人养老金账户开户人数已突破4000万人。

平安证券表示，税延养老保险试点政策对低收入人群缺乏吸引力，对可享受税收优惠的人群来说，税优力度有限。相比之下，个人养老金的产品选择更多、税收抵扣手续更简便。两类产品属性相似、共享税优额度，将税延养老保险并入个人养老金将理顺税优型养老保险关系，简化相关手续，便于投资者理解，同时将进一步丰富个人养老金产品选择，提升投资者投保意愿。

今年9月，国家金融监督管理总局发布《关于个人个税递延型商业养老保险试点与个人养老金衔接有关事项的通知》，明确将税延养老保险试点业务与个人养老金制度衔接，支持将税延养老保险保单变更为个人养老金税延养老保险保单，原则上应于2023年底前完成各项工作。

按照要求，自2023年9月1日起，中国银保信关闭税延养老保险信息平台保险合同新单接口，停止税延养老保险投保人新开户功能，停止向投保人出具税延养老保险税收扣除凭证。与此同时，试点公司停止向新客户销售税延养老保险产品，支持保单变更工作。

近期，个人养老金保险产品名单的扩容正体现了税延养老保险业务与个人养老金制度衔接工作正在有序推进，符合工作预期。

据开源证券分析，税延养老保险产品并入个人养老金，可以协调统一税延养老保险投保人第三支柱税优政策，降低领取时个人所得税率，利于个人养老金体系的进一步完善。

投资者应按需购买

在人口老龄化背景下，我国居民养老储蓄需求持续扩张。但是，今年以来长端利率保持低位震荡、多家商业银行下调存款利率、权益市场波动较大，保险产品的竞品收益率普遍下滑。而保险产品遵循定价利率，产品具备保底收益率，同时可提供身故、全残、失能等风险保障，差异化优势进一步凸显。

平安证券认为，商业养老保险作为养老第三支柱的重要组成部分，有望在个人养老金制度下获得长足发展。

截至10月22日，我国个人养老金保险产品已经增加至78款。不同类型的个人养老金保险产品在消费者权益、保障条款上各有不同，投资者应根据自身需求谨慎选择。

两全保险、年金险作为“原住民”最早被纳入个人养老金保险产品名单，且商业性质也被开发的较为完善。两全保险、年金保险又分为分红型和万能型。两全保险同时包含身故给付和生存给付，在其他条件相同的情况下，其费率相对定期寿险和终身寿险都要高；分红和万能型两全产品基本保额相对低些，但总返还数量会更高，而万能险投资属性则更强，买入时一般有初始费，且产品有保底收益。

在缴费方式和领取方式上，两全保险需按照固定期限、固定额度进行缴费，领取时也是在身故或保障到期时一次性领取；年金保险交费方式相对固定，一般在投保时约定好缴费期限、保障额度和保费等；分红型年金保险和万能型年金保险，需要注意保单所产生的分红或资金转入万能账户之后产生的增值则是不确定的。

专属商业养老保险则相对较新，资金长期锁定、用于养老保障目的，被保险人领取养老金年龄应当达到法定退休年龄或年满60周岁（两者取早）的个人养老年金保险产品。相对来说投保门槛较低，且加保灵活，低至几十元即可买入，两全保险、年金保险的投保门槛更高一些，年交保费基本在上千元，且需连续缴费。

另外，税延养老保险产品需要注意核对本人个人养老金资金账户缴费数额，根据每年12000元的缴纳上限标准，超出限额标准的缴费不能享受税收优惠政策。